Pikalainat rahoituksen tuotteina

Abstract

Tutkimuksen päätavoitteena oli tuottaa ajankohtaista oppimateriaalia pikalainoista rahoituksen tuotteena. Työn pääongelmana oli tutkia pikalainatuotetta rahoitusyrityksen näkökulmasta. Työssä kartoitettiin pikalainatuotteen teoreettisia ominaisuuksia rahoituksen näkökulmasta sekä tutkittiin pikalainaa käytännössä sen tuoterakenteen, riskitekijöiden, kustannusrakenteen sekä hävikkitekijöiden näkökulmasta.

Työssä selvitettiin pikalainojen historiaa sekä sääntelyn kehitystä Suomessa. Tutkimuksen teoreettisessa osiossa kartoitettiin välittömästi pikalainatuotteeseen liittyviä korko-, riski-, kustannus- ja hävikkitekijöitä. Pikalainaa käytännössä tutkittiin sen tuoterakenteen kautta, tutkien pikalainan riskitekijöitä sekä kustannusrakennetta, ja miten erinäiset riski- ja kustannustekijät vaikuttavat toisiinsa sekä pikalainatuotteeseen. Tutkimuksen lopussa tutkittiin pikalainan hinnoittelumallia sekä hinnoitteluun liittyviä tekijöitä.

Tutkimuksen loppupäätelmissä todettiin, että ajankohtainen materiaali pikalainoista rahoituksen tuotteena on luotu. Työssä on tutkittu ja kartoitettu pikalainan tuoterakennetta, riskitekijöitä, kustannustekijöitä sekä hinnoittelumallia.

The main goal of this thesis was to produce an up to date material of payday loans in Finnish financing markets. The main objective of the research was to study the payday loan as a product from the financing companys point of view. Furthermore, the thesis deals with payday loans financial structure and theoretical features. The thesis studies payday loans product structure, risk factors, cost structure and credit loss factors.

The study clarifies the history of payday loans in Finland and the development of law and regulation of payday loans in Finland. In the theoretical part of the thesis, the subjects of payday loans risk features, interest rates, cost features and loss factors were clarified. After that the payday loan was studied in practice by its product structure features: how did different risk features affect the payday loans cost structure, and how did these two affect on the pricing of a payday loan from the financing companys point of view. With all this the thesis aims to study the pricing model of a payday loan.

The thesis itself is an up to date material of payday loans in Finland. The thesis shows that payday loans have a huge risk factor that affects the cost structure and the price of a payday loan product. The pricing model of a payday loan has been modified and created from the earlier study of a payday loan.