Arvonlisäverovähennyksen vaikutus erityisryhmien investointiavustusta ja korkotukilainaa saaneisiin kiinteistöinvestointeihin : case: Asumisen rahoitus- ja kehittämiskeskus

Abstract

Tämä opinnäytetyö on valmistunut Asumisen rahoitus- ja kehittämiskeskuksen (ARAn) toimeksiantona. Opinnäytetyön aiheena on ARAn yleishyödyllisiksi lainansaajiksi nimeämien yhteisöjen erityisryhmien hankkeisiin myönnettyihin investointiavustuksiin ja korkotukilainoihin kohdistuvat arvonlisäveropalautukset. Työn tavoitteena on selvittää vuoden 2008 alusta voimaan tulleen arvonlisäverolain muutoksen vaikutus hankkeiden arvonlisäveropalautukseen ARAn näkökulmasta.

Uuden lakimuutoksen myötä kiinteistöinvestointien arvonlisäveron vähennysoikeutta koskevat säädökset muuttuivat. Säännösten yhtenä tavoitteena on turvata investoijan mahdollisuus arvonlisäverovähennykseen ja sen tarkistukseen tilanteessa, jossa investoija hakeutuu arvonlisäverovelvolliseksi hankkeen valmistumisen jälkeen.

Tutkimuksessa käsitellään ensin julkista sektoria ja sen merkitystä erityisryhmien asumisessa ja asumishankkeissa. Seuraavaksi tarkastellaan yleishyödyllisyyttä arvonlisäverotuksen ja asumisen näkökulmasta ja kiinteistöinvestointia arvonlisäverotuksen näkökulmasta. ARAn myöntämät avustukset erityisryhmien hankkeisiin kohdistuvat juuri kiinteistöinvestointeihin.

Empiriassa kerrotaan ARAsta sen historia ja uusi organisaatio. Empiriassa esitetään kuviteltu esimerkkihanke ja prosessikuvaus, joiden avulla havainnoidaan tilannetta, joka voi syntyä uuden lakimuutoksen aiheuttamien muutosten myötä. Empiirisen osuuden aineisto on saatu ARAlta, mutta sitä ei voi julkaista työssä.

Tutkimuksen tuloksena voidaan todeta, että lakimuutos helpottaa investoijia, kun heidän on mahdollista saada arvonlisäverovähennys takautuvasti. ARAn osalta se kuitenkin aiheuttaa lisääntyvän valvonnan tarvetta ja rahavirtojen kulkemista ”turhaan” yhteisöihin ja sieltä takaisin valtiolle jopa vuosien viiveellä.

This thesis was commissioned by the Housing Finance and Development Centre of Finland (ARA). The subject of this thesis is the value added tax refunds di-rected to the special group’s project within non-profit societies. These special group projects are allowed to get an interest subsidy loan and investment subsidy from ARA. The aim of this thesis is to investigate how an amendment, which came into effect in 2008, impacts to the value added tax refunds of these projects from ARA’s point of view.

Because of the new amendment subtraction authenticity of value added tax in real estate investment changed. The aim of the amendment is to protect the investor’s opportunity to have a value added tax subtraction and its inspection in case the inspector registers as a taxpayer after the project is completed.

The theoretical part first deals with the role of the public sector in special group housing and residential projects. Then non-profit societies are discussed from the perspective of value added tax and housing. The main focus in the theory is on real estate investment and value added tax. The subsidies for special group projects are targeted at real estate investments.

The empirical section introduces ARA, its history and the new organization. After that the study presents an example project and process flowchart, which observes a situation that can arise because of the new amendment. The material of the empirical section was provided by ARA, but it cannot be published in the study.

This study discovered that the new amendment helps investors now when it is possible to get a value added tax subtraction afterwards. However in ARA’s case this causes a need for increased supervision. Also, finances move forward to soci-eties and back to ARA in many years delay.