Rahoitusyhtiö X:n factoring rahoitus pk-yrityksille

Abstract

Opinnäytetyö tehtiin pankin rahoitusyhtiölle ja sen tarkoituksena oli tutkia factoring rahoitusta pienille ja keskisuurille yrityksille. Aihetta lähdettiin tutkimaan sillä Rahoitusyhtiö X on laajentamassa saatavien osto palveluaan pienten ja keskisuurten yritysten saataville. Palvelu on uusi toimeksiantajalle, jonka takia tutkimuksessa kartoitettiin onko pienillä ja keskisuurilla yrityksillä tarvetta parantaa kassanhallintaa, millainen kysyntä pienillä ja keskisuurilla yrityksillä on factoring rahoitukselle ja mitä lisäarvoa factoring rahoitus tuo pienille ja keskisuurille yrityksille. Tämän pohjalta oli tarkoitus tuottaa pankille myyntiohjeet factoring rahoituksen myyntiin pienille ja keskisuurille yrityksille.

Opinnäytetyön teoreettinen viitekehys rakentuu kolmesta eri osa-alueesta, joita ovat rahoitus, luotonhallinta sekä pienet ja keskisuuret yritykset. Rahoitusta kuvataan luvussa kolme ensin yleisesti, jonka jälkeen perehdytään rahoitusriskeihin ja lopuksi syvennytään factoring rahoitukseen. Luotonhallinnassa käsitellään luotonhallintaan liittyvää perintää ja myyntireskontran hoitoa. Viides kappale käsittelee pieniä ja keskisuuria yrityksiä, niiden rahoitusta ja rahoitus tarvetta.

Tutkimus toteutettiin kvalitatiivisena eli laadullisena tapaustutkimuksena, sillä tapaustutkimus tutkii rajattua kokonaisuutta käyttäen hyvin monipuolisesti ja eri menetelmin hankittua tietoa. Tutkimusmenetelmänä käytettiin teemahaastettelua sekä valmiita aineistoja. Tutkimukseen haastateltiin Rahoitusyhtiö X:n edustajaa ja kolmea asiakassegmenttiin kuuluvaa yritystä.

Tutkimustulosten mukaan pienillä ja keskisuurilla yrityksillä on vaikeuksia saada rahoitusta, sillä usein rahoitukseen vaaditaan vakuuksia, joita yrityksellä ei välttämättä ole antaa. Myös yritysten kassanhallinnassa on parantamisen varaa, sillä usein pienillä myyjäyrityksillä on suuret ostajat asiakkaina, jotka vaativat myyjältä pitkiä maksuaikoja. Pitkät maksuajat rasittavat pienen yrityksen päivittäistä kassanhallintaa. Ilman rahoitusta yritykset eivät pysty tekemään vaadittavia ja tarpeellisia investointeja eikä toiminta pääse kehittymään yritykselle suotuisalla tavalla.

Tutkimuksessa kuitenkin huomattiin, että mikroyritysten kiinnostus palvelua kohtaan on vähäisempää eikä mikroyrityksillä ole tarpeeksi myyntiä, jotta palvelu olisi kannattava kummallekaan osapuolelle. Rahoitusyhtiö X voi kuitenkin pitää palvelun mahdollisena mikroyrityksille ja palvelun kannattavuutta katsotaan tapauskohtaisesti. Rahoitusta tarvitsevalle mikroyritykselle voidaan miettiä vaihtoehtoisia rahoitusratkaisuja, jos yrityksellä ei ole tarpeeksi myyntiä saatavien osto-palvelun aloittamiseksi.

Koska palvelun lähtökohtana on sähköistyminen, olisi factoring rahoitusta hyvä markkinoida verkkopankin välityksellä. Myös postia ja sähköpostia voidaan hyödyntää. Asiakastapaamisissa palvelun myymisessä tulisi korostaa asiakashyötyjä kuten luotonhallintaa.

This thesis was commissioned by the finance company of a bank and its purpose was to research factoring for small and medium-sized enterprises. The research was carried out because Finance company X is expanding the purchase of receivables service to small and medium-sized enterprises. The service is new for the finance company and thus the research goals were to find out whether small and medium-sized enterprises have a need to improve their cash management, what kind of demand small and medium-sized enterprises have for factoring and what benefits factoring brings to small and medium-sized enterprises?

The theoretical framework examines the themes of financing, credit management and small and medium-sized enterprises. Finance is first described, followed by the risks of finance and factoring. Credit management examines debt collection and accounts receivable management. Subsequently small and medium-sized enterprises, their issues and needs for finance are discussed.

The empirical research for the thesis was done as a qualitative case study as a variety of methods for acquiring data could be used. The research methohds included the theme interview and ready-made materials and research. In this case study the interviewees included one person from finance company X and three from small and medium-sized enterprises.

The research results indicated small and medium-sized enterprises have difficulties getting financing because of the large financial collateral needed. Also there is a need for improvement in cash management due to long payment periods of buyers. Long payment periods are hard for small enterprises daily cash management. Without finance enterprises cannot do the required investments and the operation of the enterprise cannot develop.

The research showed that micro enterprises are not that interested in factoring services and micro enterprises do not have enough sales to make the service valuable for either party. The finance company X can still keep the service available for micro enterprises and examine the value on a case by case basis. For micro enterprise which need financing but are too small for factoring the bank can consider alternative choices.

Because expanding of the service is based on the new electronic system of factoring it should also be marketed and advertised via the online bank. Also regular post and e-mail could be exploited. In customer meetings the service should be sold by emphasizing customer benefits such as credit management.