Työkalu kasvuhakuisen startup-yrityksen rahoituksen suunnitteluun

Abstract

Aloittavan yrityksen ensimmäinen toimintavuosi on täynnä haasteita. Yrityksen rahoituksen suunnittelu ja rahavirtojen luominen ovat yrittäjän tärkeimpiä tehtäviä alusta alkaen. Opinnäytetyön päätavoite oli kehittää rahoituksen suunnittelutyökalu kasvuhakuisen startup-yrityksen käyttöön. Tarve uudenlaiselle rahoituksen suunnittelutyökalulle tuli esiin vuoden 2010 alussa, jolloin Spinno Enterprise Center siirrettiin Laurea-ammattikorkeakoulun alaisuuteen.

Spinnolla ei ollut omaa työkalupohjaa ja useista tarjolla olevista työkaluista puuttui kuukausitason kassavirran mallintaminen. Ne harvat työkalut, jotka tarjosivat tämän ominaisuuden, olivat muilta osin raskaita ja vaikeakäyttöisiä aloittavan yrityksen tarkoituksia ajatellen. Työkalu kehitetään Spinno Enterprise Centerin toimintoja ja kohderyhmää ajatellen, asiakasyritysten ja heitä neuvovien yrityskehitysasiantuntijoiden käyttöön. Tarkoitus oli kehittää ymmärrettävä ja helppokäyttöinen työkalu, joka keskittyy kuukausitason kassavirran mallintamiseen, sekä antaa uskottavia ennusteita yrityksen liikevaihdon, henkilöstömäärän ja tuloksen kehityksestä.

Yrityksen liiketoiminta loppuu, mikäli rahat loppuvat. Työkalun tarkoitus on osoittaa rahantarve ja ehkäistä rahan loppuminen. Kuukausitason kassavirtalaskelma on toteutettu suoralla menetelmällä, jolloin kassavirtalaskelma johdetaan suoraan toteutuneista tuloista ja menoista. Yrittäjän on helppo seurata yrityksensä kehitystä ja havaita mahdollisia riskitekijöitä jo etukäteen. Työkalun avulla yrittäjän on mahdollista määritellä liiketoiminnan jatkumisen kannalta kriittisimmät toimenpiteet ja panostaa niiden toteutumiseen, arvuuttelun sijaan.

Toteutettujen asiantuntijahaastatteluiden perusteella voidaan todeta, että rahoituksen suunnittelu ei ole kovin usein yrittäjän ydinosaamisalueella. Useista kehitysvaiheessa tavatuista liiketoimintasuunnitelmista puuttui kuukausitason kassabudjetointi tai se oli puutteellista. Yrityksen alkuvaiheet ovat hyvin vaikeasti ennustettavissa, mutta ennustettavuus hankaloituu entisestään, mikäli liiketoimintaa ei suunnitella riittävällä tarkkuudella.

Työkalun tuoma lisäarvo yrittäjälle voidaan osoittaa usealla tavalla. Työkalun tuottamat laskelmat osoittavat alkuvaiheen rahoituksen tarpeen ja kriittisen myynnin. Taulukoista johdetut kuvaajat ovat hyvä apuväline yrittäjän käydessä rahoituskeskusteluita potentiaalisten sijoittajien kanssa. Työkalun automaattisesti tuottamat lomakkeet soveltuvat suoraan useisiin tuki- ja lainahakemuksien liitteiksi, jolloin yrittäjä säästää aikaa ja voi keskittyä ydinliiketoimintansa kehittämiseen.

Start-ups’ first year is full of challenges. The company's financial planning and creating cash flows are the main tasks of the entrepreneur from the beginning. The main aim of the thesis was to develop a financial planning tool for growth-oriented start-ups. The need for a new kind of financial planning tool emerged in early 2010, when Spinno Enterprise Center was moved under the Laurea University of Applied Sciences.

Spinno did not have its own tool and the majority of the tools available lacked monthly cash flow modeling. The few tools, which offered this feature, were in other respects far too heavy and difficult to use for start-up’s purposes. The financial planning tool was developed for Spinno Enterprise Center’s functions, client companies and Spinno’s business development advisors. The purpose was to create an understandable and easy to use tool that focuses on the monthly cash flow modeling and in addition provides credible projections of the company's turnover, staff numbers and financial performance.

Start-ups will go out of business, if the money runs out. The purpose of the tool is to point out the actual need for cash and prevent it from running out. Monthly cash flow statement has been carried out by direct method, which derives directly to the cash flow statement from the actual incomes and expenditures. The entrepreneur can easily follow the company's development and identify the possible risk factors in advance. By using the tool, the entrepreneur has the possibility to identify the most critical actions the business depends on, and to invest in executing those tasks, instead of guessing.

From the conducted expert interviews it can be concluded that financial planning is not very often the entrepreneur's core competence area. An astounding number of business plans, reviewed during the development phase, lacked the monthly cash budgeting or were otherwise incomplete. The company's early stages are very difficult to predict, but the predictability suffers even more when the financial planning is not designed with sufficient accuracy.

The added value of the tool for entrepreneurs can be demonstrated in several ways. The cal-culations produced by the tool visualize the initial need of seed funding and the critical sales that need to be achieved in order to cover the expenses. The graphs derived from the tables are useful for the entrepreneur when engaging in financial discussions with potential investors. The tool’s automatically generated forms and tables can directly be used as enclosures when applying various grants or loans. The financial planning tool saves time, letting the entrepreneur focus on developing the core business of the company.