Generationsväxling i aktiebolag - Fallstudie av företag X

Abstract

En generationsväxling innebär att ett aktiebolags eller personbolags företagsverksamhet överförs till en annan person som tar över verksamheten. Ofta är denna person någon inom familjen eller närmsta släkten. Detta sker oftast genom köp, gåva eller köp av gåvokaraktär, vilket kan ha konsekvenser för beskattningen. Syftet med detta arbete var att ta reda på hur en generationsväxling i ett aktiebolag går till, hur beskattningen ser ut och hur en lönsam generationsväxling för företag X kunde se ut.

I den teoretiska delen presenterades information om generationsväxling och företagsvärdering. Denna del bestod av en litteraturstudie, information från Skatteförvaltningen och lagtexter. Här har det introducerats hur en generationsväxling går till i allmänhet, alternativen samt vilka skattelättnader som är möjliga att yrka på. Den empiriska delen bestod av en kvalitativ metod tillsammans med en fallstudie av företag X. I denna del har en företagsvärdering av företag X gjorts samt uträkningar av gängse värde. Uträkningar och jämförelser av alternativen köp, gåva och köp av gåvokaraktär har även presenterats i denna del.

Resultatet av forskningen visar att det finns många för- och nackdelar med de olika alternativen för en generationsväxling. Det som anses vara mest lönsamt för den ena parten kan vara minst lönsamt för den andra.

Sukupolvenvaihdos tarkoittaa, että osakeyhtiön tai henkilöyhtiön liiketoiminta siirretään toiselle henkilölle, joka ottaa vastuun toiminnasta. Usein tämä henkilö on perheenjäsen tai läheinen sukulainen. Siirto tapahtuu yleensä ostamalla, lahjoittamalla tai lahjoitukseen rinnastettavalla, mikä voi vaikutta verotukseen. Tämän työn tarkoituksena oli selvittää, miten sukupolvenvaihdos osakeyhtiössä toimii, miltä verotus näyttää ja millainen kannattava sukupolvenvaihdos voisi olla yritykselle X.

Teoreettisessa osassa esiteltiin tietoa sukupolvenvaihdoksesta ja yrityksen arvostuksesta. Tämä osa perustuu kirjallisuuteen, verohallinon ja lainsäädännön antamaan tietoon. Tässä osassa esitellään yleisesti, miten sukupolvenvaihdos tapahtuu, mitkä ovat vaihtoehdot ja mitä verohelpotuksia on mahdollista vaatia. Empiirisessä osassa käytettiin laadullista menetelmää ja tehtiin case-tutkimus yrityksestä X. Tässä osassa tehtiin yrityksen X arviointi ja laskettiin yleisesti hyväksytty arvo. Tässä osassa esiteltiin myös vaihtoehtojen laskeminen, joka sisältää ostamisen, lahjoittamisen ja lahjoituksen ostamisen.

Tutkimustulokset osoittavat, että eri vaihtoehdoilla sukupolvenvaihdoksessa on monia etuja ja hyötyjä. Se, mikä katsotaan kannattavimmaksi toiselle osapuolelle, voi olla vähiten kannattavaa toiselle.

A change of generation refers to the transfer of a company's business activities from one person to another who takes over the business. Often, this person is someone within the family or closest relatives. This usually happens through purchase, gift, or gift-like purchase, which can have tax consequences. The purpose of this work was to find out how a generational change in a company goes, what the taxation looks like, and what a profitable generational change could look like for company X.

In the theoretical part, information on generational change and business valuation was presented. This part was based on literature, information from the Tax Administration, and legal texts. It introduced how a generational change generally takes place, the alternatives available, and what tax benefits are possible to claim. The empirical part consisted of a qualitative method and a case study of Company X. In this part, a business valuation of Company X was conducted, as well as calculations of its fair value. Calculations of the alternatives purchase, gift, and purchase with gift character were also presented in this part.

The result of the research shows that there are many advantages and disadvantages to the various alternatives for a generational shift. What is considered most profitable for one party may be least profitable for the other.